｜刑案｜遭控違反證券投資信託及顧問法，獲緩刑

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違反證券投資信託及顧問法怎麼辦？違反證券投資信託及顧問法可以不被關嗎？如何成功爭取緩刑？

本所代理之違反證券投資信託及顧問法第107條案件，經上訴，本院改判：有期徒刑六個月，緩刑三年，罰金新臺幣一百萬元，並就未退還之犯罪所得依法沒收追徵；案件顯示在適當事實與法律論證下，違反證券投顧相關法律的被告仍可爭取緩刑與和解條件。

一、案件簡要

某被告於網路平台以經營投資教學、提供個股盤前分析及當沖策略等方式招攬會員，以有償提供投資建議為業，收取會員費用並匯入其個人銀行帳戶，經檢方起訴違反證券投資信託及顧問法第107條之規定，共得不法所得新臺幣150萬6,000元。第一審法院判處有期徒刑八月並命沒收或追徵全部犯罪所得；本所接手上訴後，透過事實與法律之整體爭點整理、與被害人和解、提出悔意與補償事實、並主張緩刑之可行性，最終法院改判如主文所示：有期徒刑六個月，宣告緩刑三年，併科罰金一百萬元，沒收經被告已實際返還之外之犯罪所得新臺幣八十二萬六千元，並附緩刑條件（義務勞務、法治教育、保護管束等）。

二、我們如何為被告爭取緩刑

本案能獲得緩刑及部分沒收免宣告，關鍵在於下列數點實務戰術與法律論證：

｜積極賠償、與多數被害人和解｜

被告在本院審理期間承認犯行並與多數告訴人達成和解，已實際支付和解款共計新臺幣68萬元，顯示被告具有實際填補被害人損害之行為。法院在量刑時列為重要有利因素。

｜真誠悔悟與訴訟節省｜

被告在上訴程序中坦承犯行、並配合程序，法官考量被告之悔意與節省司法資源之情形，為從寬情節。

｜個人背景與再犯風險評估｜

提供被告之個人情狀證明（學歷、職業、家庭與收入狀況等），說明其非累犯，且具有社會支持，降低法院認定「再犯危險性」之可能。

｜法律上主張緩刑之適用要件已具備｜

依刑法緩刑之制度（法院得基於被告情狀及有利科刑因素宣告暫不執行），主張本案適用緩刑，並提出適當之緩刑負擔條件（義務勞務、法治教育等），以兼顧矯正與社會保護目的。

｜針對沒收部分提出可分割之處理｜

針對犯罪所得，法院依刑法第38條之1規定，只對未被實際返還之犯罪所得宣告沒收及追徵，被告已就部分被害人支付之和解金列明並請法院扣除該部分，避免因技術上未扣案即全部宣告沒收的不當結果。

★綜合上述，法官衡量被告之有利情節（和解、償還、悔意、非累犯等）與被告所侵害之法益（主管機關監理、投資人保護）後，認為以暫不執行之緩刑並處以義務勞務及法治教育能兼顧矯治、補償與懲罰目的，遂宣告緩刑。

三、主要適用法條

下列為本案最核心之適用法條及法院依據之要點說明。證券投資信託及顧問法條文以原文完整引用如下（依您提供之內容）➙

▪️證券投資信託及顧問法 第107條：有下列情事之一者，處五年以下有期徒刑，併科新臺幣一百萬元以上五千萬元以下罰金：

（一）、未經主管機關許可，經營證券投資信託業務、證券投資顧問業務、全權委託投資業務或其他應經主管機關核准之業務。

（二）、違反第16條第1項規定，在中華民國境內從事或代理募集、銷售境外基金。

➙（以上法條以本案起訴書及判決所引用之條文為準）

★此外，法院於量刑及沒收上，參酌下列刑事法規之相關規定（本文僅列舉條號並就要旨說明）：

▪️刑法第38條之1：關於犯罪所得之沒收及追徵之規定。法院指出犯罪所得應沒收；但對已實際合法返還被害人之金額，則不再宣告沒收或追徵。對於部分已返還者，得就剩餘未返還部分宣告沒收並追徵其價額。

▪️刑法第57條第9款、第10款：法院科刑時應考量之情節，包括犯罪後行為（如積極賠償、和解）等有利或不利科刑因素。

▪️刑法第74條第1項第1款與第2項、第93條第1項第2款等：關於緩刑之宣告要件、緩刑之負擔與保護管束之規定。法院依此宣告緩刑並課予義務勞務、法治教育課程及保護管束。

四、法院判決實務要點與啟示

1、積極和解與還款能顯著影響量刑結果：被告若能在偵查或審理階段主動與被害人和解並實際返還，被害人表示諒解者，法院在量刑時會視為重要之有利情節。

2、緩刑並非免責，而是可附嚴格條件：法院同時採取緩刑與義務勞務、法治教育、保護管束等措施，以確保被告在社會中受矯正並負起一定社會責任。

3、沒收犯罪所得目的在於徹底剝奪不法利益：即便被告與部分被害人和解並已支付部分款項，法院仍會對剩餘未返還之犯罪所得宣告沒收並追徵，以實現剝奪犯罪利得之效果。

4、專業辯護可在量刑、沒收與緩刑條件上取得實質成果：在本案中，本所透過法律分析、事實整理、與被害人的協商與和解安排，成功讓法院在上訴審重新衡量量刑要素，改為較為有利之結果（緩刑、較低之實際沒收額），顯示專業策略能改變結果。

五、本所能提供的協助

法律諮詢顧問具備金融、證券刑事案件之豐富經驗，我們可提供：

1、事前法律風險評估與合規建議（避免誤觸證券投顧法規）；

2、偵查階段之辯護與證據搜集協助；

3、被害人和解談判、賠償方案設計與執行；

4、上訴審之策略擬定與代理，爭取緩刑或從寬量刑；

5、被判沒收時之法定救濟、追徵抗辯與財務清查協助。

★如需就特定案件進一步討論，我們可提供保密法律諮詢與個案策略評估。

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